延迟启动投资在大学储蓄计划中滑行路径

您上一次检查投资是什么时候？ 也许你考虑过根据你的年龄减少股票投资的百分比——这有时被称为 投资组合再平衡。

通过推迟降低 基于年龄 的资产配置，注册日期和目标日期基金中股票投资的百分比，您可以增加投资回报而不会显着增加投资损失的风险。 但在进入这种投资策略之前，重要的是要了解任何类型的投资都伴随着风险。

当您为孩子的大学教育或自己的退休生活长期储蓄时，股市低迷的风险是不可避免的。 在任何17年期间，股市至少遭受三次调整和至少一次熊市。 修正是下降10%或更多。 熊市是下跌20%或更多。

在任何45年的时间里，股市都会遭受至少10次调整和至少四次熊市。

您可以通过使用动态投资策略来管理投资风险，该策略会随时间调整资产配置。

资产配置通过指定提供不同风险和回报特征的投资类别组合来平衡投资风险和回报。 资产配置指定了激进和保守投资的特定百分比。

• 激进的投资包括高风险、高回报的投资，如股票和 风险投资。

• 保守投资包括 低风险、低回报的投资，如债券、存款证、货币市场基金和现金。

由于一些投资升值，可能有必要定期重新平衡投资组合，以维持目标资产配置。 再平衡涉及出售一些投资类别并购买其他投资类别。

投资组合的大部分长期投资回报可归因于资产配置，而不是特定投资。

动态投资策略会定期更改资产配置。 一种类型的动态投资策略从 激进的投资组合 转变为更保守的投资组合。

这与静态投资策略形成鲜明对比，静态投资策略不会改变资产配置。

资产配置随时间变化的模式称为投资滑行路径。

动态和国家 投资策略都会定期重新平衡投资组合 。 动态投资策略可以更频繁地重新平衡投资组合，以匹配资产配置的变化。

投资者可以在动态投资策略开始时使用更积极的资产配置，因为节省的资金更少，并且有更多的时间从投资损失中恢复过来。

随着目标的临近，投资组合转向更保守的投资组合，以锁定收益并降低投资损失的风险。

投资滑行路径从投资于股票和其他高风险，高回报投资的高比例中移出得太快。

目前所有针对大学储蓄和退休计划的动态投资策略都立即开始减少投资于股票的百分比，并继续单调地降低这一百分比。

将股票投资百分比的减少推迟数年，可以提高整体投资回报率，而不会显着影响投资风险。

增加高风险、高回报资产类别初始投资的持续时间，然后压缩投资滑行路径以适应剩余的投资时间范围。

注意： 我在1990年代早期到中期发明了基于年龄的资产配置，但当时没有申请专利。 这个想法很快被所有 529个大学储蓄计划所采用。 现在，我已经为基于年龄的资产配置和类似的动态投资策略申请了重大改进的专利。 

所有 大学储蓄计划都提供至少一种基于年龄 或入学日期的投资选择。

基于年龄的投资滑行路径根据受益人的年龄改变资产分配。

入学日期投资滑行路径根据大学入学前的剩余年数更改资产分配，类似于退休目标日期基金。

通常，基于年龄的资产分配将资金从一个投资组合转移到另一个投资组合，注册日期的资产配置会改变单个投资组合中的资产配置。

以下是关于动态投资滑行路径的其他了解：

目标日期基金，有时称为生命周期基金，旨在到特定年份逐渐达到特定的资产配置。

此外，如果您每月储蓄250美元，这种方法可以将退休储蓄增加200，000美元以上。 它还可以消除波动性。

美国专利号11，288，747， 用于开发，评估和验证投资滑行路径的方法，系统和计算机程序产品，于2022年3月29日发布，涵盖了所有延迟启动的投资滑行路径。